Tendam Brands, propietario de Women'secret y Springfield, saldrá a Bolsa en 2023

Tendam Brands se prepara para su salida a Bolsa con una valoración de hasta 2.500 millones de euros

Tendam Brands, el grupo de moda que engloba marcas como Women'secret, Springfield, Cortefiel, Pedro del Hierro o Hoss Intropia, está avanzando en sus planes de salida a Bolsa en el primer semestre del próximo año. Según fuentes del mercado, la valoración de la compañía podría situarse entre 2.000 y 2.500 millones de euros. Para llevar a cabo esta operación, los propietarios de Tendam, los fondos CVC y PAI, han contratado a JP Morgan, BNP Paribas y Citi. Aunque la compañía no ha realizado comentarios al respecto, su consejero delegado y presidente, Jaume Miquel, ha asegurado que el grupo está preparado para cotizar y que su modelo de negocio es atractivo, sostenible y rentable.

Un crecimiento sólido y perspectivas favorables

Durante el primer semestre de su ejercicio fiscal 2023, Tendam Brands registró un crecimiento del 8,2% en su resultado bruto de explotación (Ebitda), alcanzando los 151 millones de euros. Además, los ingresos totales de la compañía aumentaron un 5%, llegando a los 606,2 millones de euros. Estos resultados demuestran el sólido desempeño operativo y financiero de Tendam, así como su consistente evolución en ventas y rentabilidad.

Estos buenos resultados también han sido respaldados por las principales agencias de rating, que han mejorado las previsiones de calificación crediticia de Tendam. Todo esto ha llevado a la compañía y a sus accionistas a evaluar posibles alternativas estratégicas para impulsar su siguiente fase de crecimiento, incluyendo la posibilidad de una oferta pública de acciones en un mercado regulado.

Un regreso al parqué tras más de una década

Tendam Brands cotizó en el parqué desde julio de 1994 hasta marzo de 2006. Sin embargo, en ese momento los fondos de capital riesgo CVC, PAI y Permira adquirieron el control mayoritario de la compañía y decidieron excluir a Tendam de Bolsa. En 2017, CVC y PAI compraron la participación de Permira en el Grupo Cortefiel, valorando la firma en 1.000 millones de euros. Desde entonces, los dos fondos de capital riesgo se han convertido en los únicos propietarios de Tendam, manteniendo cada uno un 50% de las acciones.

Ahora, con la valoración de la compañía en hasta 2.500 millones de euros, Tendam Brands está dando pasos firmes hacia su regreso al parqué. La salida a Bolsa no solo permitirá a la compañía obtener financiación para impulsar su crecimiento, sino que también mejorará su visibilidad y reputación en el mercado.

Una presencia global en constante expansión

Tendam Brands tiene una presencia global en cerca de 80 países en cuatro continentes, y cuenta con más de 1.800 puntos de venta. La compañía distribuye sus productos a través de tiendas propias, comercio electrónico y franquicias. Su amplia red de distribución y su portafolio de marcas reconocidas le han permitido posicionarse como uno de los líderes en el sector de la moda.

Con su salida a Bolsa, Tendam Brands busca aprovechar las oportunidades de crecimiento y expansión que ofrece el mercado. La valoración de la compañía refleja la confianza de los inversores en su modelo de negocio y en su capacidad para generar resultados sólidos. Sin duda, el regreso al parqué de Tendam será uno de los eventos más esperados en el sector de la moda en el próximo año.